Pamamahala sa peligro kapag Trading futures

Ano ang panganib? Panganib - isang proseso kung saan, upang makuha ang nais na pagkilos ginawa namin, na maaaring humantong sa pagkawala ng bahagi ng na - iyon ay ang aming kailanman mahal sa amin.

Naaangkop upang ikakalakal futures sa Stock Exchange, ito ay kung magkano ang pera namin gustong mawala sa kaso ng kalaban kinalabasan, upang gumawa ng isang tubo bilang isang porsyento.

Paano upang i-minimize ang panganib kapag Trading lubhang mapanganib instrumento - futures. Mayroong isang pulutong ng mga panitikan sa pamamahala ng kabisera at minimization ng mga panganib sa kalakalan. Para sa aking sarili, i-highlight ko ang mga sumusunod na sangkap:

• itigil ang halaga - application;
• ang magnitude ng panganib-profit;
• input mga halaga ng mga halaga ng deposito;
• ang halaga ng mga pagkalugi sa araw.

Ang magnitude stop - application.

ilalagay ko sa isang transaksyon lamang kapag ang maaari kong maglagay ng stop halaga ng 1-4% ng mga garantiya sa mga secure na ang kontrata. Sa mga lubhang bibihirang pagkakataon, ito ay 5%, ngunit maghangad sa mga posisyon na may isang stop 1.5-2.5%. At ngayon ang pinakamahalagang bagay - Hindi ko ilagay ang bobo upang itigil sa pamamagitan ng aking interes, hindi ng pagtingin sa mga sitwasyon at naghahanap ng input sa isang transaksyon kung saan ang isang stop ay magiging angkop.

Halimbawa: collateral 1 futures kontrata sa pagbabahagi ng «Gazprom» (GAZR) - 1500 Rubles. ilalagay ko sa isang deal kung makikita ko na maaari kong ilagay ang isang stop-request per 1- 4% (15-60 rubles). Out ng mga ito ng isang stop lubos na katanggap-tanggap, at mahusay na panganib intraday kalakalan ay hindi katumbas ng halaga.

Ang magnitude ng panganib - profit.

Isang mahalagang tagapagpahiwatig sa pamamahala sa peligro ay ang halaga ng panganib upang gantimpalaan. Ano ang kahulugan? Kapag pumasok tayo sa isang posisyon kalakalan (bumili o magbenta ng mga futures), kailangan naming munang maunawaan kung gaano karaming namin mawala sa kaso ng nakapanghihina ng loob para sa amin, ang katapusan ng (ang presyo na napupunta sa aming direksyon), ngunit pinaka-mahalaga - kung magkano ang kami ay hindi bababa sa kumita kapag lumilipat sa aming direksyon.

Kami ay tiyak hindi kapag kami ay hindi alam (hindi na hindi alam) kung magkano ang presyo ay magiging puntos, ngunit alam namin ang mga antas kung saan ang presyo mababaligtad sa nakalipas at ito ay ang aming unang target. Po- rin dapat naming magkaroon ng isang benchmark para sa ating sarili kung saan namin dumating sa labas ng posisyon (isara ang deal) at dapat itong maging isang tiyak na numero. Oo, ang presyo ay maaaring pumunta kahit na mas malayo sa aming direksyon, ngunit hindi maaaring pumunta.

Kaya makuha namin sa posisyon, ilagay ang stop at maghintay para sa trapiko sa aming panig. Kaya ang halaga ng aming mga potensyal na kita ay dapat na hindi bababa sa 2 beses na mas malaki kaysa sa ang halaga ng aming stop.

Halimbawa: bumili kami ng isa futures kontrata sa pagbabahagi ng «Gazprom» (GAZR) sa presyong 1500 rubles (warranty coverage) .. Maglalagay kami ng stop 30 rubles. (2% ng collateral) - ay ang halaga ng aming panganib at dapat naming asahan ang pagbabalik ng hindi bababa sa 60 rubles, iyon ay, upang magbenta ng mga kontrata para sa 1560. Rub. Ang aming mga halaga ay ang panganib ng profit - 1: 2.

May perpektong, nais mo ang ratio ay may gawi na panganib - isang tubo ng 1: 3 o higit pa. Ako paminsan-minsan pumunta sa isang deal na may isang ratio ng 1: 1, ngunit iyan sa mga bihirang kaso, subukan upang isama ang hindi bababa sa 1: 2.

Input na halaga mula sa ang halaga ng deposito.

May ay isang pagtingin na hindi ka maaaring ipasok ang buong halaga sa iyong account sa isang solong transaksyon. Bakit? Dahil kailangan mong magkaroon ng isang stock ng pera sa account, kung sakaling kapag ang presyo ay karapatan ay hindi pumunta sa iyong pabor. Mayroon kang umupo sa labas ang pagpapalihis ng mga presyo sa tapat ng direksyon, kung hindi ka magkaroon ng sapat na pera sa account, darating ang malungkot na pangyayari, ang pangalan ng kung saan - margin call (margin na kinakailangan), kung hindi ka pa nakakapagdagdag ng karagdagang pondo, ang iyong posisyon ay sarado papuwersa.

Magbasa nang higit pa ...